ROE 계산

순이익과 기초·기말 자본으로 ROE를 구하고 듀퐁 분석(순이익률·자산회전율·레버리지)으로 분해

당기순이익을 자본총계로 나눈 ROE(자기자본이익률)를 계산합니다. 매출액과 총자산을 넣으면 ROE가 이익률·자산 활용·부채 중 어디서 나오는지 듀퐁 분석으로 나눠 보여 줍니다.

값 입력

당기순이익 (연) (원)

기초 자본총계 (없으면 0) (원)

기말 자본총계 (원)

매출액 (듀퐁 분석용, 선택) (원)

기말 총자산 (듀퐁 분석용, 선택) (원)

ROE (평균 자본 기준)12%

ROE (기말 자본 기준)11.43%

순이익률8%

총자산회전율0.75회

재무레버리지 (총자산 ÷ 자본)1.90배

듀퐁 분해는 기말 자본 기준 ROE = 순이익률 × 총자산회전율 × 재무레버리지입니다. 참고 지표이며 투자 권유가 아닙니다.

참고용 추정치입니다. 실제 신고·납부 전에는 관계 기관이나 전문가에게 확인하세요.

ROE가 높을수록 좋은가요?

수익성이 높다는 뜻이지만 부채가 많거나 자본이 줄어서 높아진 경우도 있어 구성 요소를 함께 봐야 합니다.

평균 자본과 기말 자본 중 무엇을 쓰나요?

자료마다 다릅니다. 비교할 때는 같은 기준끼리 비교하세요.

카페를 운영하는 추은호 씨는 ROE가 높은 회사를 우량하다고 보고 투자했습니다. 뒤늦게 보니 부채를 크게 늘려 만든 수치였고, 금리가 오르자 이익이 빠르게 줄었습니다.

항공사 정비 기록 담당 소예담 씨는 두 회사의 ROE가 비슷해 보여 듀퐁 분석으로 나눠 보았습니다. 한 곳은 이익률, 다른 곳은 부채가 원인이라는 것을 알고 비교 기준이 분명해졌습니다.

ROE가 높은 회사, 그 수익이 어디서 나오는지 확인해 보셨나요?

위 두 이야기는 이해를 돕기 위해 가상으로 구성한 사례입니다. 실제 인물이나 사건과 무관합니다.

근거 · ROE = 순이익 ÷ 자기자본, 듀퐁 분해(순이익률 × 총자산회전율 × 재무레버리지) 일반 재무분석 정의, 재무 수치는 사용자 입력